第015章 基本面分析与仓位管理

　　交易员按任业涛的指令，最终还是把海蓝信的股价守在了日内黄色均线以上，至午间收盘阶段，海蓝信报收16.74元，涨幅6.83％。
　　今日各大权重股回调，题材股行情也较为低迷，君实一号持仓除海蓝信之外另外三只都是绿盘状态。
　　不过由于海蓝信顾君浩几乎是在上午最高位附近大幅减仓，基金总体的净值也没有出现回撤。
　　“你们俩今天怎么样？”吃午饭之时顾君浩向许渐青，王若雨两人问起上午的操作情况。
　　“我没操作，等下午看看。”王若雨淡淡的说道，按照他的习惯，一般这种早盘不理想的时候，他都会在下午收盘前后寻找机会。
　　“我加了一点，不过量太小了没买多少。”随后许渐青不无艳羡的看向刘婷婷说道：“还是你们女生吃香，上班摸鱼不说老大还给你开小灶。”
　　“你这是性格歧视，老大对每个人都一样好吧。”刘婷婷不服的说道。
　　“婷婷这话没错，老大也给伱开过小灶啊；而且按你之前那上班态度，也就老大能忍你了，换了一家公司可就不会这么好说话。”王若雨道。
　　“就是，老大还给了你200万的自主额度呢，说起来还是对你最好。”
　　“说到这个200万，小许怎么没做短线呢，你不是一直有个游资梦吗？”这会儿顾君浩倒想起来了，建仓已经第四天了，许渐青居然还没有买入新的标的。
　　“最近在学习呢，游资也不是那么好当的，一个不小心就被老大你这样的收割了。”
　　许渐青深知自己的水平，目前还适应不了游资这种快节奏的操作手法，而且是在有交易任务的前提之下，被人收割是大概率。
　　上午海蓝信的异动，他也不是没看见，不用说老大肯定砸盘了。
　　“哈哈，算你有点自知之明，你们是没看见，早上老大实在是太狠了，直接挂低10个档位一次性砸盘。”
　　刘婷婷的话让两人忍不住对顾君浩侧目。
　　“看什么？赶紧吃饭，吃完了休息；这也就是资金量大了，换以前的我都是直接挂跌停的。”之前往宿科技操作之时，自己好几次都是直接挂跌停价抢跑，那会儿资金小，也不担心对盘面造成什么影响。
　　“老大你真是太凶残了，跟你做对手盘真是太辛苦了。”许渐青竖起大拇指道，手里还拿着筷子。
　　连带着脸上拍马屁的神情，给人一种‘某君，大大的好！’那种感觉，看起来甚为滑稽，惹得众人哈哈大笑，操作室里充满了欢乐的气氛。
　　顾君浩虽然下午没有了操作任务，不过也没有离开操作室，今日周四，两市依然还是绿的，大部分个股收绿，为了防止意外发生顾君浩还是决定留在操作室之内。
　　A股为什么周四容易收绿，在顾君浩看来跟A股的交易制度有一定的关系，A股实行的是T+1的制度，当天卖出股票的钱是无法转出的，这也导致一部分周五想要离场的资金会在周四提前卖出。
　　股市周末休市是无法操作的，投资者如果周末想要用钱，必须在周五转出；当然了这也只是顾君浩个人的看法。
　　下午的交易总体还是波澜不惊的，不过中小创题材股似乎有回暖的趋势，如吟之杰以及还没有建仓的万鞍科技下午都被拉升至红盘状态。
　　海蓝信无需多说，全天保持在高位震荡状态下，盘尾阶段又是一次类似于上午的拉升，不过还是没能拉升至涨停价位，最张海蓝信收报以17.10元，涨幅9.13％收盘而告终，换手率21.75％。
　　“换手率有所下降啊，看来资金接力情绪不高啊。”
　　今天自己卖出960多万的情况之下，海蓝信的换手率居然还没有10号以及之前拉升之时要高，量能方面也只有5.79亿元的成交量。
　　量能，换手同时下降，股价虽然拉高，但似乎也说明海蓝信进入一个滞涨的状态之下，游资跟风情绪似乎有所减弱，尾盘偷袭都不能拉涨停也似乎说明此点。
　　“明天再观察观察，要是继续滞胀那还可以再减点仓。”正好下周申购新股要开始了，本就打算降低仓位的。
　　整体大盘方面，权重股熄火，两市今日双双收跌，上证指数跌0.16％，创业板指数跌0.27％，整体跌幅倒也不算大，这周应该是能撑下去。
　　“老大，今天我们会不会上龙虎榜？”收盘之后，刘婷婷问道，今日她可谓是四人当中最舒服的了，一整天无事可做，要不是等着收盘后的盘后会议，她都有点想提前回家了。
　　“今天龙虎榜应该是稳了，上次600万都上龙虎榜了，今天卖出这么多，大概率事件了。”至于会出现在卖几的位置，顾君浩自己也不能确定。
　　“你们在说什么龙虎榜？老大，你不是说收盘后要给我们上一课吗？”许渐青走过来说道。
　　“海蓝信的龙虎榜，一会儿看；小王你也过来，我给你们讲讲我建仓的思路。”正好现在有空，先给他们讲讲自己的思路。
　　“好的。”王若雨也停下了手里的活儿，过来了。
　　“来，你们先看看我的持仓成本。”顾君浩把子账户翻出来，让三人看着海蓝信的持仓。
　　“我去，3.17元成本，256.5万元市值！老大你是怎么做到的？”许渐青目瞪口呆的看着，王若雨也异常惊讶，只有刘婷婷因为之前就已经知道了，没什么表示。
　　“怎么样，是不是跟周一说的那样，比你们任何人成本都低？”顾君浩笑着看向三人道。
　　“佩服，老大给我们讲讲你的思路。”王若雨原本对自己冬方财富的操作非常满意，不过看到老大的持仓成本，内心的一些自满顿时消失。
　　冬方财富从周一到今日，三阴一阳，王若雨能够在如此环境之下建仓过半且保持4％左右的盈利，对于一名初次操盘过百万资金量的新手交易员来说确实值得骄傲。
　　“好，那我们就从周一第一笔交割单开始，这里面涉及到对于个股时机的把握，仓位管理，以及其他的一些看盘经验，你们认真听着。”
　　“老大你等会儿，我去拿个笔记本记一下。”王若雨突然说道。
　　“等等，我也去拿。”许渐青跑回去拿了笔记本，这时才反应过来：“要说拍马屁还得是小王你啊，你这种拍马屁于无形，比我这种干巴巴的说老大牛强多了。”
　　“我早就拿好了。”刘婷婷突然冒出一句道。
　　“行，行，我原以为你们是青铜，现在才知道我面对的都是王者。我许大组长服了。”
　　“行了，少扯蛋了，我开始讲了。”顾君浩对于许渐青的搞怪行为也不以为意，交易本身就是枯燥乏味的，团队里有一个能坚持底线又活跃气氛的人并不是什么坏事。
　　三人这才停止说笑，开始认真听起顾君浩的讲解，四人围着电脑，以顾君浩为中心，电脑屏幕里一条条海蓝信的交割单被翻出来。
　　“这些股票的基本面以及预期，之前文件里有跟说明过，这里我就不再重复了；然后我再说一说我这次选股的特点。”
　　“我们这一批主做中小创成长股，除了希部证券之外，每只股都经历过高送转，分股除权，而且都是在除权之后我们才选择建仓，这一点大家应该也发现了。”
　　“在了解目标标的的基本面情况之下，做高送转分股除权的个股，第一步肯定是想做他的填权行情，至于后世会怎么走，这点我也无法预测。”
　　“高送转分股除权个股有一个什么样的特点呢，就是填权周期会比较长，而且大部分都会经历一次二次探底的过程，这个二次探底可能很快就完成，也可能需要一两个月，之后还有可能反复回踩，这里大家要考虑自己的时间沉没成本，当然了我们不用考虑这个。”
　　纵观大部分高送转个股，能够快速填权的在极少数，很大一部分会经历至少两个月的横盘震荡期才会开始慢慢填权，有些垃圾个股甚至不会填权，这点就是要分析个股的基本面了，不是所有的高送转个股都会填权，都能做。
　　“好，说完高送转个股的特别之后，我们再把目光回到海蓝信身上，海蓝信6月3日除权日高开低走大跌4.88％，当日他的最低点是14.10元价位对吧。”
　　“除权之前海蓝信拉升超50％，所以除权日当天这种表现也不足为奇，按道理来说这种有大量获利盘，且游资参与度极高的个股，除权之后的行情应该是相对低迷的。”
　　“不过从他除权第二个交易日的表现来看并不是如此，4号海蓝信开在最低价位之后，早盘快速探底至13.85元新低价位之后就快速拉升了，可谓非常的强势了，并且这种强势一直保持到了下午收盘，股价高位震荡换手之后强势回封。”
　　“你们看K线图，抛开除权之前的走势不看，这里都是一个量价齐升式的涨停反包行情，并且龙虎榜上也显示了，一直持续不断的游资在进进出出。”
　　“这些游资是出于什么原因，或者是有什么隐藏的利好消息我们并不知道，也不用去管他，但只要知道他的股价很强势就对了，这就是我们的短线机会。”
　　“之后连续两个交易日海蓝信回调，不过回调价位始终没有跌破14.10元，维持在长阳不破的趋势当中，其实6号尾盘就可以试探性的建仓了，如果破了长阳再考虑止损位。”
　　“那如果破了长阳我们应该把止损位设在哪里呢？”这时候王若雨问道。
　　“长阳不破代表上升趋势当中的回调，不用惧怕，但如果破了，那就说明股价还有进一步下跌的可能性，这点你要结合量能跟换手来考虑，也有可能是假破骗你割肉；至于止损位置，这点根据个人的资金还有仓位来考虑。”
　　“如果是我在6号尾盘买入，9号跌破原有支撑位的情况下，我会选择在跌破前低也就是13.85元价位减仓或者清仓止损，但如果我只建了一点点仓位的话，亏损是我能够程度的范围，我会选择继续拿着来观察他，毕竟我买他不是为了做短线。”
　　“6号尾盘买入这种行为其实是抄底行为，既然是抄底，那你就有可能抄在半山腰之上，这里面就涉及到仓位管理了。”
　　“抄底行为其实对于资金量很少的散户来说其实是不可取的，因为你没有多少钱补仓，不过我们不存在这里，例如我初始确定的200万仓位海蓝信，假设6号抄底，我只会买入20万一成仓位，那样即使我抄在半山腰，对于整体仓位损失也不大。”
　　“仓位管理非常重要，这点你们一定要记住；炒股其实跟做任何事情都一样，不可能一口吃成一个胖子，股票是不可预期的，你选择了抄底，你就要承受他继续下跌带来的风险，这点尤其是小许，你要注意。”
　　其实很多事情说到底还是一个贪字作祟，很多人老想着一把梭哈赚个大的，但世事哪能尽如人愿，你一次成功不代表你能次次成功。
　　“好的，以后我会注意，谢谢老大提醒。”许渐青也想到了自己的操作，有一些飘，有一些心急。
　　拿吟之杰来打比方，若是自己单独操作没人指点的话，这周指定是套在里面了。
　　“看来以后要向小王取取经，他这种老头式的炒股方式也不是没有可取之处。”许渐青看了王若雨一眼，之前自己还经常嘲笑他是老头乐式的炒股，慢慢悠悠的，不过一想到这周小王头收益率第一，就有些崩不住了。
　　“你盯着我看干什么？老大在说你呢？”王若雨被许渐青盯得有些发懵。
　　“哦，没什么，老大您继续说。”许渐青也回过神来。
　　“好了，分析完我建仓之前海蓝信的走势之后，再说说这周一，也就是9号我为什么会在第一时间打入600万元的资金超额建仓。”
　　“周一海蓝信还是开在14.10元价位，跟4号的开盘价位一模一样，在量能跟换手率都没有大的变化之后，我之前的判断是14元附近有一个支撑，这个支撑可以是短期，也可以是长期。”
　　“无论短期还是长期，既然觉得这里有个支撑不破，那股价只有两种可能，要么横盘，要么上涨，在另一只目标标的万鞍科技没有机会的情况下，完全可以利用他的资金来做一次冒险，做对了我就能缩短我的建仓时间成本。”
　　“老大你一直在强调仓位管理，不过我看你之前在桃股吧的交易记录，基本都是梭哈啊，跟你的理念似乎自相矛盾啊，600万买入海蓝信也是如此。”刘婷婷不解的问道。
　　老大分析了这么半天，除了最初的分析股票的特别之外，一直在强调仓位管理，但实际上老大似乎一直在梭哈的路上，这是最令她不解的地方。
　　“你桃股吧看到的交割单只是我的一部分，除了最开始的中清宝跟往宿科技是一笔梭哈式的买入之外，大福科技我也是分笔分很多天买入的，刚才也说了，资金小的情况下你很难做到分仓以及仓位控制，反而会增加交易成本。”
　　“原来如此，那这大概就是普通小散户的劣势吧，抵御风险的能力太差了，而且这类人又大多数不是专业人士，买对买错全看命是吧？”
　　“差不多，其实我们也是如此，二级市场充满了变数，你不可以永远都对，买了股票你就要做好亏损的准备。”顾君浩点头道。
　　“好了，接着说，既然有了机会，那大胆一点也不是不可以，仓位管理并不是一直小心谨慎，在你能承受住亏损的前提下，增大仓位也不是不可以，你可以把这些新增的仓位当成是热钱来做短线交易，有了一定的盈利之后及时止盈，保持全先设定的仓位，这样就降低了你持仓的成本风险。”
　　“你看现在我的成本是3.17元，随便他怎么跌我都不害怕了。”
　　“那像海蓝信这样一直涨的，那我要是不想卖了怎么办？”
　　“所以不能贪心啊，股票没有一直涨的，超出预期果断止盈总不会是错的；后面涨了，你还有底仓可以赚，跌了你也不至于损失太大。”
　　“明白了，后面两天的走势就可以理解了，既然9号符合老大的预期，又最终大涨了，10号虽然低开，但开在五日线附近且快速上拉，那么就可以加仓做T了，因为股价已经进入上升趋势当中，任何的低开都是一个机会。”王若雨点点头道。
　　“嗯，说得不错，继续说说后面走势你的判断。”顾君浩点点头鼓励道。
　　“好，10号冲至涨停，老大把早盘加仓的仓位T出，第一是增加流动性，不至于让第二天太过于被动，第二也是目前止盈的一个正确操作方式，毕竟股价都涨停了，无论第二天走势如何，这部分仓位都不至于影响总体的盈利。
　　何况海蓝信无论是除权前以及除权后，他的走势都是以换手板的方式拉升，大部分都会在第二天低开或者高开探底，所以也不存在卖飞的概率。
　　至于11号，从交割单上来分析，老大应该是觉得他股价虽然跌了，但还在上升趋势当中，当日卖出大部分仓位有些可惜，想再等等看，对吧？”
　　“没错，今天卖出就更好理解了，既然已经达到了自己的盈利预期了，1000万的资金投入4个交易日有了22％的收益，几乎白拿了自己所需要的筹码，也就没必要再留恋后面的行情，增加自己的持仓风险了。”顾君浩说道。
　　“好了，说了这么多，你们谁总结一下我刚才说的这些都有哪些内容。”说了这么久，顾君浩也有些口干舌燥，打算喝口水歇会儿。
　　就在顾君浩四处环顾，寻找杯子之时，刘婷婷似乎知道顾君浩要什么，赶紧拿起顾君浩的水杯说道：“老大辛苦，喝口水。”
　　“嗯？好，谢谢！”顾君浩不由得笑了起来，果然还是女孩子要细心一些，这俩大老爷们光顾着瞪眼了。
　　“老大讲了这么多，不单单是教我们怎么成为一名合格的交易员，还在教我们如何选股，谢谢你老大！”王若雨看着顾君浩说道，这种经验一般人是不会轻易告诉别人的。
　　王若雨这么一说，三人也都反应过来；是啊，如果只是单独的培养自己三人的交易操作，为公司赚取利益，老大是没必要说前面那些例如标的以及相关概念的特点的，只需要说如何分配仓位以前选择时机即可。
　　对于如何选择股票标的，这本就不属于交易员的工作范畴之内。